Прошел месяц с последнего отчета о прибылях Chipotle Mexican Grill (CMG). Акции потеряли около 6,2% за это время, что хуже показателя S&P 500.
Но инвесторы, должно быть, задаются вопросом, будет ли недавняя отрицательная тенденция продолжаться до следующего отчета о доходах, или же Chipotle готов к прорыву? Сначала давайте быстро взглянем на самый последний отчет о доходах, чтобы лучше понять недавние факторы, влияющие на Chipotle Mexican Grill, Inc., прежде чем мы погрузимся в то, как инвесторы и аналитики реагировали в последнее время.
Прибыль Chipotle за 2 квартал превысила ожидания, доходы не дотянули до оценок
Chipotle опубликовал результаты второго квартала 2025 года, при этом прибыль превысила консенсусный прогноз Zacks, а выручка не дотянула до него. Выручка увеличилась по сравнению с предыдущим годом, в то время как прибыль снизилась по сравнению с показателем аналогичного квартала прошлого года.
Обсуждение доходов и выручки CMG за 2 квартал
В рассматриваемом квартале компания CMG сообщила об откорректированной прибыли на акцию (EPS) в размере 33 цента, что превышает консенсусный прогноз Zacks в 32 цента. Чистая прибыль снизилась на 2,9% по сравнению с 34 центами, сообщенными в аналогичном квартале прошлого года.
Квартальные доходы в размере 3,06 миллиарда долларов не дотянули до консенсусного показателя в 3,1 миллиарда долларов, упав на 1,2%. Тем не менее, выручка выросла на 3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Этот рост был вызван открытием новых ресторанов.
Сравнимые продажи ресторанов во втором квартале упали на 4% по сравнению с ростом на 11.1%, зафиксированным в аналогичном квартале предыдущего года. В течение квартала на результаты повлияло снижение числа транзакций на 4.9%. Тем не менее, это было частично сглажено ростом среднего чека на 0.9%.
Во втором квартале цифровые продажи составили 35,5% от общих доходов от продажи продуктов питания и напитков.
Открытие ресторанов Chipotle
Сила новых открытий ресторанов способствовала успешной деятельности компании во втором квартале. В отчетном квартале Chipotle открыла 61 ресторан, принадлежащий компании, из которых 47 имели Chipotlane. Компания сообщила о сильных показателях Chipotlanes, которые способствовали увеличению продаж, улучшению маржи и более высоким доходам на новых местах.
Расходы, операционные показатели и чистая прибыль CMG
Во втором квартале 2025 года затраты на продукты питания, напитки и упаковку, в процентном соотношении к доходам, составили 28,9%, по сравнению с 29,4%, сообщенными в аналогичном квартале прошлого года. Улучшение было обусловлено повышением цен на меню, внедренным в 2024 году, и улучшением эффективности себестоимости. Это частично было компенсировано инфляцией по стоимости ингредиентов, в первую очередь говядины и курицы. Мы ожидали, что этот показатель составит 29,9%.
В обсуждаемом квартале операционная маржа на уровне ресторанов составила 27,4%, что ниже 28,9%, зафиксированных в аналогичном периоде прошлого года. Мы прогнозировали этот показатель на уровне 26,7%.
Скорректированная чистая прибыль в отчетном квартале составила 450,4 миллиона долларов, по сравнению с 463 миллиона долларов, сообщенными в аналогичном квартале прошлого года. Наша оценка данного показателя составила 387,6 миллиона долларов.
История продолжается## Баланс Chipotle
По состоянию на 30 июня 2025 года компания сообщила о наличных и эквивалентах наличных в размере 844,5 миллиона долларов по сравнению с 748,5 миллиона долларов на 31 декабря 2024 года.
По состоянию на 30 июня 2025 года запасы составили 40,4 миллиона долларов по сравнению с 48,9 миллиона долларов на 31 декабря 2024 года.
Прогноз CMG на 2025 год
На 2025 год руководство ожидает, что сопоставимые продажи останутся примерно на прежнем уровне, снизившись с ранее прогнозируемого роста на низкий однозначный процент. Ожидается открытие от 315 до 345 новых ресторанов, управляемых компанией, в 2025 году, при этом более 80% из них будут с Chipotlane. Ожидается налоговая ставка в диапазоне 25-27% в 2025 году.
Как изменялись оценки с тех пор?
Выясняется, что свежие оценки за последний месяц имели тенденцию к росту.
Оценки VGM
В настоящее время у Chipotle хороший балл роста B, хотя он значительно отстает по показателю импульса с оценкой D. Следуя тому же курсу, акция имеет оценку D по ценности, что ставит ее в нижние 40% для инвесторов в стоимость.
В целом, акция имеет агрегированную оценку VGM D. Если вы не сосредоточены на одной стратегии, эта оценка - то, что вам следует интересоваться.
Перспектива
Оценки в целом имеют тенденцию к росту для акций, и величина этих изменений выглядит многообещающе. Интересно, что у Chipotle рейтинг Zacks #3 (Hold). Мы ожидаем, что акции покажут доходность в соответствии с рынком в ближайшие несколько месяцев.
Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.
Chipotle Mexican Grill, Inc. (CMG) : Бесплатный аналитический отчет по акциям
Эта статья была первоначально опубликована на сайте Zacks Investment Research (zacks.com).
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
Chipotle (CMG) Упало на 6.2% с последнего отчета о доходах: может ли оно Отдача?
Прошел месяц с последнего отчета о прибылях Chipotle Mexican Grill (CMG). Акции потеряли около 6,2% за это время, что хуже показателя S&P 500.
Но инвесторы, должно быть, задаются вопросом, будет ли недавняя отрицательная тенденция продолжаться до следующего отчета о доходах, или же Chipotle готов к прорыву? Сначала давайте быстро взглянем на самый последний отчет о доходах, чтобы лучше понять недавние факторы, влияющие на Chipotle Mexican Grill, Inc., прежде чем мы погрузимся в то, как инвесторы и аналитики реагировали в последнее время.
Прибыль Chipotle за 2 квартал превысила ожидания, доходы не дотянули до оценок
Chipotle опубликовал результаты второго квартала 2025 года, при этом прибыль превысила консенсусный прогноз Zacks, а выручка не дотянула до него. Выручка увеличилась по сравнению с предыдущим годом, в то время как прибыль снизилась по сравнению с показателем аналогичного квартала прошлого года.
Обсуждение доходов и выручки CMG за 2 квартал
В рассматриваемом квартале компания CMG сообщила об откорректированной прибыли на акцию (EPS) в размере 33 цента, что превышает консенсусный прогноз Zacks в 32 цента. Чистая прибыль снизилась на 2,9% по сравнению с 34 центами, сообщенными в аналогичном квартале прошлого года.
Квартальные доходы в размере 3,06 миллиарда долларов не дотянули до консенсусного показателя в 3,1 миллиарда долларов, упав на 1,2%. Тем не менее, выручка выросла на 3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Этот рост был вызван открытием новых ресторанов.
Сравнимые продажи ресторанов во втором квартале упали на 4% по сравнению с ростом на 11.1%, зафиксированным в аналогичном квартале предыдущего года. В течение квартала на результаты повлияло снижение числа транзакций на 4.9%. Тем не менее, это было частично сглажено ростом среднего чека на 0.9%.
Во втором квартале цифровые продажи составили 35,5% от общих доходов от продажи продуктов питания и напитков.
Открытие ресторанов Chipotle
Сила новых открытий ресторанов способствовала успешной деятельности компании во втором квартале. В отчетном квартале Chipotle открыла 61 ресторан, принадлежащий компании, из которых 47 имели Chipotlane. Компания сообщила о сильных показателях Chipotlanes, которые способствовали увеличению продаж, улучшению маржи и более высоким доходам на новых местах.
Расходы, операционные показатели и чистая прибыль CMG
Во втором квартале 2025 года затраты на продукты питания, напитки и упаковку, в процентном соотношении к доходам, составили 28,9%, по сравнению с 29,4%, сообщенными в аналогичном квартале прошлого года. Улучшение было обусловлено повышением цен на меню, внедренным в 2024 году, и улучшением эффективности себестоимости. Это частично было компенсировано инфляцией по стоимости ингредиентов, в первую очередь говядины и курицы. Мы ожидали, что этот показатель составит 29,9%.
В обсуждаемом квартале операционная маржа на уровне ресторанов составила 27,4%, что ниже 28,9%, зафиксированных в аналогичном периоде прошлого года. Мы прогнозировали этот показатель на уровне 26,7%.
Скорректированная чистая прибыль в отчетном квартале составила 450,4 миллиона долларов, по сравнению с 463 миллиона долларов, сообщенными в аналогичном квартале прошлого года. Наша оценка данного показателя составила 387,6 миллиона долларов.
История продолжается## Баланс Chipotle
По состоянию на 30 июня 2025 года компания сообщила о наличных и эквивалентах наличных в размере 844,5 миллиона долларов по сравнению с 748,5 миллиона долларов на 31 декабря 2024 года.
По состоянию на 30 июня 2025 года запасы составили 40,4 миллиона долларов по сравнению с 48,9 миллиона долларов на 31 декабря 2024 года.
Прогноз CMG на 2025 год
На 2025 год руководство ожидает, что сопоставимые продажи останутся примерно на прежнем уровне, снизившись с ранее прогнозируемого роста на низкий однозначный процент. Ожидается открытие от 315 до 345 новых ресторанов, управляемых компанией, в 2025 году, при этом более 80% из них будут с Chipotlane. Ожидается налоговая ставка в диапазоне 25-27% в 2025 году.
Как изменялись оценки с тех пор?
Выясняется, что свежие оценки за последний месяц имели тенденцию к росту.
Оценки VGM
В настоящее время у Chipotle хороший балл роста B, хотя он значительно отстает по показателю импульса с оценкой D. Следуя тому же курсу, акция имеет оценку D по ценности, что ставит ее в нижние 40% для инвесторов в стоимость.
В целом, акция имеет агрегированную оценку VGM D. Если вы не сосредоточены на одной стратегии, эта оценка - то, что вам следует интересоваться.
Перспектива
Оценки в целом имеют тенденцию к росту для акций, и величина этих изменений выглядит многообещающе. Интересно, что у Chipotle рейтинг Zacks #3 (Hold). Мы ожидаем, что акции покажут доходность в соответствии с рынком в ближайшие несколько месяцев.
Хотите получить последние рекомендации от Zacks Investment Research? Сегодня вы можете скачать 7 лучших акций на следующие 30 дней. Нажмите, чтобы получить этот бесплатный отчет.
Chipotle Mexican Grill, Inc. (CMG) : Бесплатный аналитический отчет по акциям
Эта статья была первоначально опубликована на сайте Zacks Investment Research (zacks.com).
Исследования инвестиций Zacks
Посмотреть комментарии